01月17日，伊科能源回复申请新三板挂牌的问询函，回复的主体问题包括关于外销，关于客户集中及持续经营能力，关于供应商及客商身份重合。

  公司等相关方对审核问询函进行了认真讨论，对审核问询函中所有提到的问题逐项落实并进行书面说明，以下列举几个问题和回复。

  （1）Q：关于外销，请公司补充披露境外销售业务的开展情况，包括但不限于主要客户情况(成立时间、实际控制人、注册资本、经营规模、市场占有率、销售区域、 销售产品类别、第三方回款情况、从公司采购占其总采购的比重、与公司合作历史)、与公司是不是签订框架协议及相关协议的主要条款、订单获取方式、定价原则、结算方式、信用政策、境外销售毛利率与内销毛利率的差异及原因、 汇率波动对公司业绩的影响等。

  报告期内，公司境外客户最重要的包含 ANJ AUST PTY LTD、I TECH WORLD PTY LTD，境外客户分布地区主要为澳大利亚、德国、日本等，客户基本情况如下:

  上述客户中，ANJ AUST PTY LTD 成立于 2014 年，实际控制人为李杰，注册资本为 100 澳元，销售产品主要为新能源产品，销售区域主要为澳大利亚。2021 年度和 2022 年度，该客户的营业额分别为 1,600 万澳币和 1,800 万澳币，公司自 2020 年开始与该客户合作。NEW SOURCE ENERGY PTY LTD 成立于 2021 年，实际控制人为李杰，销售产品主要为新能源产品，销售区域主要为澳大利亚。2021 年度和 2022 年度，该客户的营业额分别为 1,000 万澳币和 1,600 万澳币，公司自 2021 年开始与该客户合作。上述两个客户为同一实际控制人控制，报告期内，公司向该客户销售产品的金额占其营业额的比重约为 5%-20%。

  I TECH WORLD PTY LTD 成立于 2006 年，CEO 为 Fouad Haddad(Phil)， 销售产品主要为新能源产品，销售区域主要为澳大利亚。公司自 2020 年开始与该客户合作，与公司具备拥有较长的合作时间，合作伙伴关系良好。

  PV HARDWARE SOLUTIONS S L U 成立于 2008 年，注册资本为 705,870 欧元，控制股权的人为 G RUPO GRANSOLAR S.L，2021 年度和 2022 年度营业收入 分别为 321,705,000 欧元和 615,102,000 欧元。该客户是一家主要是做光伏跟踪系统、储能及 SCADA 解决方案的企业，主要销售市场为中东、非洲及欧洲，并且是中东市场的领导者，是跟踪支架行业全球市场前三的企业。该客户从公司采购占其总采购额的比重不足 5%，占比较小，与公司自 2023 年开始合作，是公司报告期内新开发的客户。

  SolarV GmbH SGHYLN 成立于 2017 年，注册资本为 25,000.00 欧元，控制股权的人为 Song Yang。该客户 2021 年末的总资产为 1,205,297.00 欧元，2021 年度和 2022 年度的销售规模分别约为 420 万欧元和 1,100 万欧元，该客户从公司采购的金额占其销售规模的比重不足 5%。该客户自 2022 年开始与公司合作，是公司报告期内新开发的客户。

  公司对境外客户的定价模式均为成本加成定价，当原材料价格持续上涨时，公司的产品定价随之上浮。公司与主要客户 I TECH WORLD PTY LTD、ANJ AUST PTY.LTD.、NEW SOURCE ENERGY PTY LTD 均签署了框架协议， 协议约定的条款主要包括:

  “产品单价由乙方报价单为准。在合同有效期内，原材料价格或市场行情报价波动超过 5%，产品单价调整由甲乙双方友好协商，并以乙方新的报价单为准；甲方通过邮件、微信向乙方下达订单，乙方在收到订单之日起 3 个工作日内进行书面回复，经乙方书面回复后视为有效订单；乙方按照双方约定的发货时间发货，若订单未约定或甲方需要变更发货时间的，甲方至少需提前 3 日书面通知乙方具 体发货信息…”

  公司汇兑损益主要来自于人民币对美元和人民币对欧元汇率变动的影响， 2022 年度和 2023 年 1-4 月的汇兑损益对公司收入和扣非后净利润的影响不大；2021 年度的汇兑损益对公司扣非后净利润的影响相对较大，但对公司收入的影响不大。

  3)出口退税等税收优惠的详细情况，进口国和地区的进口、外汇等政策变化以及国际经贸关系对公司持续经营能力的影响

  报告期内，公司出口货物享受“免、抵、退”的增值税税收优惠政策，退税率为 13%。公司外销收入主要来自于澳大利亚、欧盟和南非等地，截至目前，相关国家进口政策、外汇政策、贸易环境还没有发生重大不利变化，对公司产品不存在特殊的限制政策，公司持续经营能力未受到重大不利影响。

  报告期内，境外客户与公司及其关联方不存在关联方关系，也不存在除正常购销业务之外的资金往来。

  （2）Q：关于客户集中及持续经营能力，请公司结合与主要客户的业务合作条款、订单获取方式、公司产品的可替代性、竞争格局等补充说明与主要客户合作是否稳定，公司减少对大客户依赖的措施及其预期有效性。

  报告期内，企业主要从事锂离子电池模组的研发、设计、生产及销售。目前公司产品主要包括锂电池模组、储能电源、户外移动电源和摩托车启动电池等。 公司产品销售市场广阔，被广泛应用在电动汽车、电动摩托车、储能市场等领域。 公司储能电源是一种内置锂离子电池的小型储能设备，可以替代传统的小型燃油 发电机。其具备大容量、大功率、安全便携等特点，适用于多种场景，如户外出 游、应急救灾、医疗抢险、户外作业等。

  公司拥有独立的锂离子电池模组结构设计、锂离子电池模组电子设计和锂离子电池模组生产车间团队，能够根据客户需求进行定制化的开发设计。在确认客 户的锂离子电池定制需求后，通过电池规格书、电池样品等手段进行需求确认， 然后由锂离子电池模组车间的生产线进行生产加工。经过品质检验合格后，即可出货给客户。公司产品满足客户的需求且双方合作顺利，产品被替代的风险较小。

  随着我国新能源汽车的产销量不断提高，储能领域实现国内外市场同步增长，同时锂电池逐步替代铅酸电池、镍氢电池，在电动两轮车及电动工具中得到广泛应用，锂电池出货量显著增长。GGII 数据显示，高工产研锂电研究所(GGII) 数据显示，2022 年中国锂电池出货 655GWh，同比增长 100%。其中，动力电池市场出货量 480GWh，同比增长超 1 倍；储能电池出货量 130GWh，同比增长 1.7 倍。

  随着新能源汽车、储能及消费电子市场的发展，动力电池、储能电池和消费电池市场需求均呈逐年增长的趋势，锂电池行业发展前景良好，锂电池生产企业纷纷制定和实施扩产计划。受动力电池企业扩产影响，全球锂电设备市场需求持续上涨。2022 年中国锂电设备市场规模为 793 亿元。中商产业研究院预测，2023 年中国锂电设备市场规模将达 1077 亿元。

  锂电池模组 PACK 制造处于锂电池制造的后一环节，是电池厂与整车厂联系最为紧密的环节，近几年模组 PACK 自动化升级需求明显，对设备生产效率要求增加，推动设备迭代技术加快，由于锂电池产能扩张以及此环节自动化程度提升，锂电池模组 PACK 产值快速增长，2021 年中国锂电模组及 PACK 设备达 80 亿元，同比增长 110.53%，增长主要受国内主流动力电池企业宁德时代、比亚 迪、中创新航、国轩高科等企业扩产带动，未来仍将继续保持增长趋势，预计 2025 年中国锂电模组及 PACK 设备市场规模有望突破 200 亿元大关。

  电动自行车以及低速电动车将越来越多地使用锂离子电池替代传统的铅酸电池；在消费电池应用领域，5G 技术的成熟及大规模商业化应用将催生智能移动设备的更新换代需求。此外，可穿戴设备、无人机、无线蓝牙音箱等新兴电子产品的兴起亦将为消费电池带来新的市场;在储能电池应用领域，电网储能、基站备用电源、家庭光储系统、电动汽车光储式充电站等都有着较大的成长空间。 可以预见，锂离子电池行业发展空间广阔。

  随着现代科学技术的发展，人们的生活理念在不断快速更迭，各种智能化设备及产品的应用越来越普及，应用场景也在不断延伸，锂电池作为一种安全、环保、节能的动力来源，对下游产品市场的发展具有重要的推动作用。在锂电池整个产业链，PACK 环节是锂电池从“标准化”到“定制化”的关键环节，承上启下， 直接面对终端客户。锂电池 PACK 企业根据客户的不同需求，从前端电芯型号的选择、结构设计、技术参数、尺寸大小，都可以更灵活地根据客户的定制化需求，完成相应的定制方案。

  随着锂电池行业的多年发展，锂电池模组产品的下游应用领域和需求数量均呈现高速增长的态势，同时下游客户对电池的安全性、稳定性、定制化的要求越来越高，从而在技术水平、生产规模、供应链管理、客户认证等方面形成进入壁垒，行业集中度近年逐步提升，市场份额将进一步向优势企业聚集。

  由于进入门槛和市场集中度较高，锂电池模组 PACK 厂商的主要优势企业的竞争对手会相对稳定，但是随着产业链各自之间不断的“联姻”，市场竞争格局也呈现出新的态势。强强联合不仅巩固了各自优势地位，还能实现协同效应，产业链内企业开始加强上下游的整合，意图创造更大的利润空间。现阶段电芯制造企业、电池模组封装 PACK 企业、甚至下游部分整车制造企业都开始凭借资本 及技术力量对行业内上下游进行一系列的兼并整合，这种趋势将成为未来锂电池 产业链的阶段性特征，并呈现融合发展的趋势。

  与传统电池相比，锂离子电池具有工作电压高、能量密度高(重量轻、体积小)、比容量高、安全性能好、循环寿命长等优势，同时由于不含铅镉汞等有毒物质，被称为绿色新能源产品。锂电池广泛应用于消费电子、电动工具、水力、 火力、风力和太阳能电站等储能电源系统，以及电动交通工具、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球新能源汽车、消费类电子产品及储能产品等领域的持续发展，锂电池需求将保持稳定增长。

  针对公司客户集中度较高的风险，公司将采取以下应对措施降低客户依赖: 第一，积极拓展新业务新客户，扩大公司核心产品应用场景在保持原有业务稳定的基础上，积极开发新的客户；同时，公司顺应行业发展趋势，充分利用公司自有锂电池模组相关的技术和经验积累优势，丰富产品系列，在强化原有储能电源和户外移动电源等主要产品的基础上，加强研发 BMS 系统关键技术及产品，积极开拓海外用户的配套产品。第二，持续完善销售服务体系，提高专业营销水平。公司将结合产品、业务和客户的个性化需求进一步优化销售服务体系，加强专业销售人员的培养，建立专业化的营销队伍，提高一线销售人员的专业水平。

  综上，通过加大产品开发力度，并扩大销售队伍以提高公司知名度，将有效增加公司新客户降低单一客户的比重，具有一定的有效性。

  （3）Q：关于供应商及客商身份重合，公司主要供应商珠海 苏博哈特能源技术有限公司、黄山市万邦电子科技有限公司存在向公司子公司鸿业锂能采购电芯的情形；公司向安徽省银瑞电池科技有限公司、江西安驰新能源科技有限公司等公司采购内容为电池模组，公司主要产品为锂离子电池模组。请公司补充说明上述客户供应商重合的具体原因，珠海苏博哈特能源技术有限公司、黄山市万邦电子科技有限公司主营业务及产品是否与其采购、 销售内容匹配，是否具有商业合理性，是否属于委托加工业务或贸易业务，是否存在应当按照净额法确认收入的情形。

  珠海苏博哈特能源技术有限公司的经营范围为一般项目:电子产品销售;电子专用材料研发;软件开发;电池制造;集成电路芯片及产品制造;其他电子器 件制造;电池销售;电池零配件生产;软件销售;人工智能硬件销售;新能源汽车换电设施销售;物联网设备制造;物联网设备销售;物联网技术服务;互联网 设备销售;计算机软硬件及辅助设备零售;电子元器件制造;电子元器件零售。 (除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)。

  珠海苏博哈特能源技术有限公司为伊科能源的供应商，伊科能源主要向其采购外协加工服务和保护板，同时珠海苏博哈特能源技术有限公司为伊科能源的子公司鸿业锂能的客户，珠海苏博哈特能源技术有限公司因业务需求，向公司提出采购电芯的需求，因此，鸿业锂能向其转售电芯。

  黄山市万邦电子科技有限公司的经营范围为研发、制造、销售:汽车电子电器、仪表、电动汽车充电设备、教育设备、工业自动化控制传感器、五金冲压件、 塑胶件、标识标牌;销售:办公设备;软件开发、销售。(依法须经批准的项目， 经相关部门批准后方可开展经营活动)。

  报告期内，伊科能源与公司子公司鸿业锂能均向黄山市万邦电子科技有限公司采购保护板；2022 年，黄山市万邦电子科技有限公司因业务需求，向公司提出采购电芯的需求，因此，鸿业锂能向其转售电芯。

  综上，报告期内，公司主要供应商与主要客户出现了重合的情况，是基于公司日常生产经营的合理情况，具有商业合理性。公司的购销决策不存在关联，均为独立的销售部门和采购部门对接珠海苏博哈特能源技术有限公司及黄山市万邦电子科技有限公司独立的采购部门和独立的销售部门后，做出的独立决策，不会对公司经营产生不利影响。同时，相关交易不存在收付款合并核算、收付款相 抵的情况，采购及销售均为真实发生的，不存在虚增收入的情况。

  2)2021 年，公司向珠海苏博哈特能源技术有限公司采购外协加工服务，不存在向珠海苏博哈特能源技术有限公司销售的情况，除此之外，公司与珠海苏博 哈特能源技术有限公司、黄山市万邦电子科技有限公司的其他交易不涉及委托加工情况，双方销售的产品及服务等不涉及由一方加工后再销售给另一方的情形， 公司销售的定价原则是市场价，双方的交易属于正常的商业交易，具有商业合理 性。

  公司与上表所列单位的交易所对应的销售和采购合同不存在一一对应关系， 涉及收入按照总额法核算，符合《企业会计准则》相关规定。

  同壁财经了解到，公司主要是做锂离子电池模组的研发、设计、生产及销售。目前公司产品最重要的包含锂电池模组、储能电源、户外移动电源和摩托车启动电池等。公司产品营销售卖市场广阔，被大范围的应用在电动汽车、电动摩托车、储能市场等领域。公司先后荣获安徽省创新型中小企业、国家级科技型中小企业、安徽省“专精特新”中小企业和合肥市重点龙头企业等奖励。